{"product_id":"stochastische-versus-deterministische-trends-im-rahmen-der-cointegration-bayesianische-simulationsstudien-9783824462704","title":"Stochastische Versus Deterministische Trends Im Rahmen Der Cointegration: Bayesianische Simulationsstudien","description":"\u003cp\u003e • Author(s): Waike Moos\u003cbr\u003e • Publisher: Deutscher Universitatsverlag\u003cbr\u003e • Publisher Imprint: Deutscher Universitatsverlag\u003cbr\u003e • BISAC: Economics - General\u003c\/p\u003e\u003cp\u003eSeit den achtziger Jahren hat es auf dem Gebiet der �konometrie, das sich mit der so- genannten Cointegration besch�ftigt, eine st�rmische Entwicklung gegeben. Das betrifft sowohl den theoretischen Bereich als auch die Anwendung. Cointegration befa t sich insbesondere mit der Frage, ob f�r zwei oder mehr stochastische Prozesse, die in einem bestimmten Sinne ein nichtstation�res Verhalten aufweisen, eine Linearkombination exi- stiert, die einen station�ren Proze  erzeugt. Dies w�rde �konomisch substantiell bedeuten, da  die zu den stochastischen Prozessen geh�renden dynamischen Variablen zwar einem langfristigen Trend folgen, sich aber in einem dynamischen Gleichgewicht befinden. Entscheidende Voraussetzung f�r die Anwendung der Cointegrationstheorie ist aber, da  der langfristige Trend stochastischer und nicht deterministischer Natur ist, da  also der Trend den kumulativen Effekt aller vorangegangenen Schocks repr�sentiert. Die Schocks besitzen dann einen permanenten und keinen transitorischen Charakter. Seit dem Aufsatz von Nelson und Plosser im Jahre 1982 wurde eine gro e Anzahl makro�konomi- scher Zeitreihen dahingehend untersucht, ob sie einen stochastischen Trend aufweisen, und in der �berwiegenden Mehrzahl aller F�lle best�tigten die �konometrischen Testverfahren einen solchen Trend. Gravierende Einw�nde gegen den nun weitverbreiteten Glauben an den fast �berall anzutreffenden stochastischen Trend wurden 1991 von Phillips vorgetra- gen. Er zeigte mit Hilfe eines Bayesianischen Ansatzes, da  die �blichen Teststrategien die Entscheidung stark in die Richtung der Hypothese lenken, die einen stochastischen Trend annimmt.\u003c\/p\u003e","brand":"Deutscher Universitatsverlag","offers":[{"title":"Paperback","offer_id":46893180190871,"sku":"9783824462704","price":3432.0,"currency_code":"INR","in_stock":true}],"thumbnail_url":"\/\/cdn.shopify.com\/s\/files\/1\/0666\/3471\/1191\/files\/9783824462704.webp?v=1770314505","url":"https:\/\/atlanticbooks.com\/products\/stochastische-versus-deterministische-trends-im-rahmen-der-cointegration-bayesianische-simulationsstudien-9783824462704","provider":"Atlantic Books","version":"1.0","type":"link"}